- Qu'est ce que le crédit renouvelable?

Un crédit renouvelable ou crédit revolving est un crédit à la consommation mis à la disposition de l'emprunteur et qui se renouvelle, dans la limite du plafond fixé, au fil des remboursements. Il est souvent associé à une carte dont les fonctions varient (carte de fidélité, de retrait, de paiement, etc.).

- Quels sont les grandes lignes du projet de loi sur le crédit à la consommation?

Pour la ministre de l'Economie Christine Lagarde, ce texte doit "favoriser l'accès" au crédit à la consommation tout "en évitant les excès" de cette forme d'emprunt.

- Le projet de loi encadre la publicité, en imposant des mentions obligatoires plus visibles et en portant le délai de rétractation de 7 à 14 jours.

- Il prévoit plusieurs mesures pour que l'usage de la fonction crédit ne soit pas automatique pour les fameuses cartes de magasins. Le consommateur devra être clairement informé s'il décide de payer à crédit plutôt qu'à comptant.

- Il réglemente les activités de rachat ou regroupement de crédits (information du consommateur-emprunteur), ainsi que les crédits renouvelables, en imposant notamment que chaque échéance d’un crédit renouvelable comprenne un remboursement minimum du capital emprunté.

- Il oblige notamment les établissements de crédit à consulter le fichier des incidents de paiement.

- Mais le texte n'évoque pas la mise en place d'un fichier positif et il ne modifie pas le calcul du taux d'usure, les taux maximums légaux qui atteignent environ 20% pour les crédits renouvelables, les plus utilisés pour les cartes de fidélité. Il n'oblige pas les enseignes à dissocier complètement les cartes de crédit et de fidélité (une seule carte pour plusieurs fonctions), comme le réclamaient les associations.

- Quel est l'intérêt d'un crédit revolving pour le consommateur?

Le crédit revolving, comme tout crédit à la consommation, permet aux ménages de planifier leur besoin de financement, c’est-à-dire de financer des achats autrement qu’en prélevant sur leurs ressources propres. De plus, le crédit revolving offre une grande souplesse: en offrant à l'emprunteur une réserve d'argent qui se reconstitue au fil des remboursements, les démarches administratives sont simplifiées et les achats à crédits sont multipliés (le crédit n'est pas spécifique à un seul bien).

- Quels sont les risques du crédit revolving?

Les modalités de souscription des crédits renouvelables sont souvent floues pour le consommateur qui n’a souvent pas la maîtrise des techniques financières proposées. Et ce, dans des conditions de vente et de publicité poussant à l'achat.

Commerciaux et financeurs sont souvent les mêmes personnes, n'ayant pas forcément de formation financière ou ne se souciant pas de la solvabilité de leurs clients qui peuvent se rertrouver pris au piège. En moyenne, on dénombre 5 comptes de crédit renouvelable par dossier de surendettement.

Les consommateurs sont attirés par des mensualités très faibles car les premiers remboursements ne concernent que les intérêts. Les taux étant variables, le consommateur n'a aucune visibilité sur son plan d'amortissement au moment de la signature du contrat. La durée totale de remboursement de l'emprunt est très variable, elle peut aller de 2 à 14 ans avec un coût total de l'emprunt finalement très élevé.

- Quel est la justification économique des crédits à la consommation?

Au niveau macroéconomique, les crédits à la consommation permettent de lisser les dépenses des ménages. Lorsque la conjoncture est mauvaise, les ménages peuvent maintenir leur rythme de consommation à un niveau à peu près constant sans puiser dans leur épargne. D'après une étude menée en décembre 2008 par le cabinet Athling, on remarque que les crédits revolving se substituent à la baisse du pouvoir d'achat en période de ralentissement économique. "Même si ce rôle n’est quantitativement pas très important du fait de la modicité des montants en jeu, le rôle contracyclique du crédit renouvelable n’en est pas moins réel: quand le revenu des ménages décélère, le recours au crédit renouvelable augmente."

- Le crédit renouvelable est-il très utilisé en France?

8 à 9 % des français déclarent rembourser un crédit renouvelable. Selon les données de la Commission bancaire, les crédits renouvelables représentent respectivement 23,9 % de l’encours et 21,1 % de la nouvelle production de crédit à la consommation.

Mais, "contrairement à un sentiment assez largement répandu chez les consommateurs, le crédit renouvelable est un mode de financement en perte de vitesse", remarque le cabinet Athling. Selon les données de la Banque de France, la part de l’encours de crédit renouvelable dans le total du crédit à la consommation a perdu 6 points entre 1998 et 2007, passant de 27 % à 21 %. Cette baisse s’est faite en grande partie au profit du prêt personnel.